Самой востребованной альтернативой сегодня считается применение стратегии хеджирования. Такой подход подразумевает, что посредник самостоятельно обрабатывает небольшие транзакции, а более крупные – передает поставщикам ликвидности. Торговля фьючерсами и опционами на фьючерсы сопряжена со значительным риском убытков и подходит не для всех инвесторов. Вы должны тщательно обдумать, подходит ли вам трейдинг с учетом ваших обстоятельств, знаний и финансовых ресурсов. Вы можете потерять все или большую часть своих первоначальных инвестиций. Мнения, рыночные данные и рекомендации могут быть изменены в любое время.

Все это приводит к серьезным наценкам на сделку, что для стороннего трейдера поневоле является недостатком. Главный плюс — вы получаете «чистый» рынок и уверены, что кроме него на ваш результат https://www.xcritical.com/ не будет оказано постороннее влияние. Статистика показывает, что 90% трейдеров, прошедших регистрацию на сайте брокера, в течение 6-ти месяцев теряют свой депозит, чем и пользуется трейдер.

Торговля на Форекс с контрактами на разницу цен – CFD

Это тип счета с прямым доступом к межбанковскому валютному рынку. То есть ваши сделки сразу выводятся на поставщика ликвидности (банки, хедж-фонды и другие крупные финансовые организации, торгующие валютой в огромных объемах), либо на площадку, где торгуют другие трейдеры (прайм-брокеры). Регистрируются такие брокеры в офшорных зонах (Белиз, Гренадины, BVI…), которые не могут должным образом контролировать поведение брокера и влиять на его выплаты клиентам. Как показывает опыт брокерского бизнеса, научить всем этим шаблонам с нуля за пару месяцев невозможно. Такое умение приходит только с практикой, которую может получить лишь опытный трейдер.

Кроме того, обратите внимание, что лицензия брокера MM в хорошо известной, не оффшорной юрисдикции потребует изрядной суммы в качестве залога. Также регулирующему органу потребуются подробные отчеты, что повлечет за собой дополнительные расходы. Ситуация, когда современная брокерская компания имеет только одного поставщика ликвидности для класса активов, неприемлема.

Паттерны для торговли бинарными опционами

На рынке Форекс широко известно, что процентов трейдеров теряют свои первоначальные инвестиции в течение шести месяцев, что работает в пользу брокера Форекс модели B-book. Но не забывайте о непредвиденных событиях, которые происходят регулярно и заставляют брокеров B-book нести огромные убытки, часто в течение многих месяцев подряд. Некоторые брокеры придумали гибридную модель, чтобы преодолеть ограничения вышеописанных моделей A-Book и B-Book.

Затем отрасль увлеклась моделями STP, бездилинговыми стратегиями и ECN (электронной коммуникационной сетью). Вторая модель предполагает обработку заявок собственными силами. Поиск покупателей и продавцов ведется за счет внутренних резервов и аудитории, которую удалось привлечь. И такой способ организации рабочего процесса приводит к проблемам и рискам.

A-Book и B-Book технологии управления клиентскими ордерами

Если такой заявки нет, маркетмейкер сам становится контрагентом, вызывая конфликт интересов. Если сделка трейдера прибыльна, маркетмейкер может перенаправлять заявку дальше агрегатору ликвидности, еще его называют поставщик ликвидности. И тем не менее, многие брокеры используют модель B-Book и даже об этом не умалчивают. То есть он физически не может конкурировать с брокером B-Book, у которого всех этих затрат нет. Трейдеры же в свою очередь не особо разбираются во всех этих моделях, отдавая предпочтение более выгодным условиям и тем самым наоборот стимулируя появление подобных «кухонь».

• Это означает, что брокеру не придется искать способы обманом заставить своих клиентов совершить сделку, которая почти гарантированно проиграет.
• Это несет дополнительные расходы для брокера, то крупные компании с именем, стараются не использовать эту опцию.
• MAM – менеджер торгует вашими средствами сразу с нескольких ваших счетов.
• Ситуация, когда современная брокерская компания имеет только одного поставщика ликвидности для класса активов, неприемлема.
• Придерживаясь такого чек-листа, инвесторы в Форекс-рынок смогут подобрать максимально ответственного партнера с честными условиями, прозрачными правилами сотрудничества.
• Вам важно знать разницу между этими двумя форекс-брокерами, если вы хотите получить максимальную отдачу от своих инвестиций.

Компания может предоставить подтверждение работы через тот или иной крупный банк по каждой сделке каждого трейдера. По некоторым приблизительным оценкам, до 95% всех брокеров в сегменте Форекс и CFD могут быть брокерами «B-Book» (маркет-мейкерами). В связи с этим возникает вопрос о будущем розничного форекса. Брокеры, занимающиеся маркет-мейкингом, развиваются, брокерам A-Book будет чрезвычайно сложно конкурировать, а новым игрокам будет сложно войти в отрасль, в которой в Европе или Австралии уже доминируют крупнейшие и старейшие бренды.

И если какой-то крупный клиент выставит внутри системы заявку большого объема, брокер вынужден будет выступить в роли контрагента. Оба варианта – признаки «кухни», не несущие трейдерам ничего хорошего. Ведь логично, что сделка объемом 0,01 лота вряд ли будет выводиться за пределы внутренней брокерской системы – ее проще перекрывать внутри себя, или брокер будет выводить ее себе в убыток.

Самый известный пример такого Прайма — компания LMAX Exchange. В А-буке компания зарабатывает на разнице спредов (маркапах) и комиссий (между комиссией клиента и комиссией у поставщика ликвидности), в Б-буке — на финансовом результате (убыток трейдера — заработок компании, и наоборот). Брокеры, работающие по такой модели, заинтересованы в том, чтобы клиент выводил на рынок как можно большие суммы и заключал сделки как можно чаще. Комиссия, которую получает брокер, позволяет компании проводить различные акции и маркетинговые хода. Именно поэтому брокерские компании, работающие по схеме А-Book, устанавливают высокий порог входа, тем самым показывая, что они нацелены на долгосрочное сотрудничество. Надежность подтверждают лицензии таких регуляторов, как NFA, FSA, Bafin.

Если ваши сделки быстро заполняются во время выпуска новостей, то это беспроигрышная ставка на то, что вы на B-Book. Традиционно ликвидность иссякает в периоды высокой волатильности, поэтому труднее найти контрагента (банк) для выполнения вашей сделки. Однако для B-Book это не проблема, поскольку они мгновенно исполняют ваш заказ. Если вы торгуете советником, который зарабатывает деньги во время выпусков новостей, то я могу с уверенностью сказать, что вы на B-Book на 99,99%. Я слышу тебя … но это не так бессовестно, как ты думаешь. Мне даже сказали, что регуляторы действительно поощряют эту практику, потому что это приводит к тому, что сделки клиентов совершаются по более выгодной цене (из-за того, что ордер исполняется мгновенно).

Дилинговый отдел брокера будет выполнять заказы этих трейдеров собственными силами через корзину ликвидности B-book. Форекс-брокеры B-book обычно выполняют эти ордера в своих торговых центрах, выступая в качестве контрагентов по сделкам своих клиентов. В данной модели трейдеры являются одной стороной сделки, крупные агрегаторы (как правило, банки) – с другой, брокер – посредник для трейдеров, агрегатор – участник, собирающий заявки от брокеров. Норма прибыли форекс-брокера A-Book статистически ниже, но она более стабильна.

Ключевым преимуществом данной бизнес-модели является отсутствие конфликта интересов. Посредник получает собственную комиссию независимо от того, ждет ли трейдера доход или потеря финансов. Чем больше A-book и B-book брокеры количество заключенных клиентами сделок, тем существеннее зарабатывает брокерская компания. Неудивительно, что исполнение B-book порождает конфликт интересов между онлайн-трейдерами и форекс брокер.

Это означает, что если вы получаете прибыль, они ничего не получают. Если вы теряете сделку, брокер получает прибыль.Это нормально скептически относиться к брокерам B-Book, поскольку некоторые из этих компаний делают все возможное, чтобы вы открыли убыточную сделку. Изучите рынок и не забудьте провести много исследований, прежде чем открывать сделку, если вы имеете дело с брокерами b-book. NDD – торговля происходит на реальном рынке\бирже, где его участники продают\покупают друг у друга.ECN – торговля идет между участниками системы, которые сами назначают цену покупки\продажи.